【国泰期货】股票股指期权：下行升波，可考虑买入看跌期权保护。-251118（15页）.pdf

1、金融衍生品研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 1 股票股指期权股票股指期权：下行下行升波，可考虑买入看跌期升波，可考虑买入看跌期权保护权保护。张雪慧 投资咨询从业资格号：Z0015363 【正文】表 1：期权市场数据统计 上证50指数上证50指数3003.02-9.0543.59-4.653004.401.382999.80-3.22沪深300指数沪深300指数4568.19-29.86177.71-11.244568.930.744557.73-10.46中证1000指数中证1000指数7448.10-74.98277.4816.327442.93-5.177351.80-96.30上证

2、50ETF上证50ETF3.150-0.0096.63-1.023.1500.0003.1530.003华泰柏瑞300ETF华泰柏瑞300ETF4.683-0.0278.571.044.682-0.0014.675-0.008南方500ETF南方500ETF7.262-0.0742.650.467.254-0.0087.188-0.074华夏科创50ETF华夏科创50ETF1.4270.00522.19-1.171.424-0.0031.416-0.011易方达科创50ETF易方达科创50ETF1.3830.0057.180.511.379-0.0041.371-0.012嘉实300ETF嘉实

3、300ETF4.832-0.0241.51-0.194.828-0.0044.822-0.010嘉实500ETF嘉实500ETF2.899-0.0281.170.452.896-0.0032.870-0.029创业板ETF创业板ETF3.051-0.03312.522.703.049-0.0023.036-0.015深证100ETF深证100ETF3.380-0.0200.710.013.3810.0013.375-0.005上证50股指期权上证50股指期权45443-485478163282055.82%68.64%30503000沪深300股指期权沪深300股指期权159298619823

4、58901052871.21%77.86%47004600中证1000股指期权中证1000股指期权32350545561335884534884.44%97.71%75007000上证50ETF期权上证50ETF期权1013555-179368158813447572106.01%83.64%3.23.1华泰柏瑞300ETF期权华泰柏瑞300ETF期权127951953709145766426252124.30%91.22%4.84.6南方500ETF期权南方500ETF期权16697123441931440119-7774115.66%106.58%7.57华夏科创50ETF华夏科创50ET

5、F2033108477325250179231641150.55%84.16%1.51.4易方达科创50ETF易方达科创50ETF359608-167176449073351120.07%78.72%1.51.35嘉实300ETF期权嘉实300ETF期权2619792903433751841727216.96%91.60%54.7嘉实500ETF期权嘉实500ETF期权3074355759845447243643148.39%74.86%3.12.75创业板ETF期权创业板ETF期权17733822007162051679148211110.62%99.44%3.23深证100ETF期权深证1

6、00ETF期权53534-3941515354815202159.01%134.75%3.613.318标的市场统计标的市场统计当月当月合成期货合成期货次月次月合成期货合成期货C最大持仓C最大持仓（近月）（近月）次月基差次月基差P最大持仓P最大持仓（近月）（近月）期权市场统计期权市场统计收盘价收盘价成交量成交量涨跌涨跌变化变化成交量(亿成交量(亿手)手)持仓量持仓量成交变化成交变化(亿手)(亿手)变化变化VL-PCRVL-PCR当月基差当月基差OI-PCROI-PCR 资料来源：Wind、国泰君安期货研究 20252025 年年 1111 月月 1818 日日 金融衍生品研究金融衍生品研究 国