2025年全球半导体营收达7720亿美元，同比增长22.5%，2026年预计突破9750亿美元逼近万亿美元大关——AI半导体正以接近行业总量三分之一的占比重塑电子元器件产业格局。中国集成电路出口首次突破2000亿美元，连续26个月同比增长，成为出口额最高的单一商品。阿里巴巴国际站这份报告揭示了元器件行业从“中国制造”向“中国元器件出口”的产业跃迁路径。
全球半导体：逼近万亿美金，AI是最大增长引擎
据世界半导体贸易统计组织（WSTS）预测，2025年全球半导体营收同比增长22.5%至7720亿美元，2026年将再度增长26.3%至9750亿美元，逼近1万亿美元大关。Gartner指出，处理器、高带宽内存（HBM）、网络组件等AI半导体持续推动空前增长，2025年其销售额占比接近行业总量的三分之一。随着AI基础设施支出预计2026年突破1.3万亿美元，预计到2029年，AI半导体将占到全球半导体总销售额的50%以上。
从区域看，2025年亚太区/其他地区同比大涨45.0%、美洲地区增长30.5%、中国地区增长17.3%、欧洲地区增长6.3%，仅日本地区同比下降4.7%。展望2026年，WSTS预期美洲和亚太地区是增长最强劲的区域，分别增长34.4%及24.9%，存储芯片和逻辑芯片仍是主要成长动能。
中国集成电路：出口首破2000亿美元，产业链向上游延伸
2024年中国规上电子信息制造企业营业收入17.4万亿元，同比增长7.4%；集成电路产量4843亿块，同比增长10.9%。2025年，中国芯片设计企业突破3901家，行业总销售额超8357亿元，成熟工艺芯片国产化率接近45%，正稳步向2026年55%目标迈进。
海关总署数据显示，2025年中国集成电路出口达2019亿美元，同比增长26.8%，首次突破2000亿美元大关并创历史新高，连续26个月同比增长，成为出口额最高的单一商品。从区域看，中国对东南亚国家集成电路出口占比从2020年的15%提升至2024年的31%，反映产业链条向东南亚转移的趋势。手机、计算机等出口呈下滑态势，行业向价值链上游延伸趋势明显。
AI重塑半导体供应链，全栈芯片结构性短缺
AI需求正重塑半导体供应链，当前对各环节影响占比大致为：先进封装（35-40%）晶圆代工（25-30%）AI专用芯片设计（20-25%）存储（10-15%）前道设备/材料（<10%）。算力需求驱动“GPU/ASIC+HBM+高速互连+数据中心CPU+液冷电源系统”完整栈扩容，带动HBM、先进封装、电源管理芯片、光芯片等非传统AI芯片环节结构性短缺，2026-2030年全球AI相关半导体TAM或达1.7万亿美金。
AI芯片依赖台积电3D Fabric、CoWoS等先进封装及ASML EUV光刻，ASML CEO称“供应短缺将持续相当长一段时间”。成熟制程（如40nm以上）也因AI服务器配套芯片需求同步吃紧，出现15年来最全面产能紧缺，部分交期达14-24周。
