自2021年下半年起，全球智能手机市场经历了连续六个季度的同比下滑。2023年下半年，在高性价比新产品组合、更新周期以及消费者信心增强等因素推动下，智能手机市场终于迎来拐点。中诚信国际研报指出，2024年前三季度全球智能手机出货量同比增长6.34%至8.91亿台，连续四个季度实现增长。三星以19%市场份额位居第一，苹果AI功能iPhone16系列创5,450万台历史记录。展望2025年，疫情期间购买的手机逐步进入换机周期及AI手机的渗透将推动需求回暖，但全球经济低速增长下复苏强度存在不确定性。
全球智能手机市场拐点确认
2024年前三季度全球智能手机出货量同比增长6.34%至8.91亿台。从区域市场看，中低端产品为主的非洲和拉美市场延续复苏态势，2024年第三季度非洲地区出货量同比增长3%至1,840万部，拉美地区同比增长10%至3,510万部。东南亚地区智能手机ASP下降带动出货量连续增长，第三季度同比增长15%至2,500万部，增速达到多个季度最高点。
中国市场2024年三季度同比增长4%至6,910万部，延续反弹趋势。2024年AI手机渗透率预计达17%，有望替代折叠屏手机成为高端手机市场新的增长点。
品牌格局——三星稳居第一，苹果AI机型创纪录
全球前五大智能手机厂商竞争更为激烈。三星精简产品线，三季度出货量略有下滑，但仍以5,750万台的出货量及19%的市场份额位居第一。搭载AI功能的iPhone 16系列表现强劲，苹果出货量创5,450万台历史记录位居第二，市场份额18%与三星差距进一步缩小。受益于新产品推出，小米以4,280万台的出货量位居第三，市场份额14%。OPPO和Vivo分别以2,860万台和2,720万台的出货量位列第四和第五。
经过多个季度高速增长后，折叠屏手机市场增长率出现瓶颈，部分厂商开始缩减折叠屏产品投入，Canalys预计2024年全年折叠屏手机出货量仅增长13%。AI手机有望成为高端市场新增长点，Canalys预计2024年AI手机渗透率将达到17%。
中国手机市场反弹
中国智能手机市场在经历前期调整后，2024年开始反弹。三季度同比增长4%至6,910万台，延续反弹趋势。工信部数据显示，5G网络建设及用户渗透率等方面仍居全球领先地位。截至2024年11月末，中国累计建成5G基站419.1万个，5G基站占比由2023年末的29.1%增至33.2%。
2025年1月，商务部实施手机等数码产品购新补贴，对个人消费者购买手机、平板、智能手表手环等三类数码产品给予补贴，将为智能手机市场复苏提供政策支持。
2025年展望——温和增长，AI是关键变量
展望2025年，疫情期间购买的手机逐步进入换机周期以及AI手机的渗透将推动需求逐步回暖。移动端AI应用和服务的发展将带动新增需求，特别是带有AI功能的手机有望成为高端市场核心增长动力。但全球经济低速增长预期下，需求复苏强度存在不确定性，预计智能手机市场出货量将保持小幅增长。
AI手机渗透率提升是核心变量。Canalys预计2024年AI手机渗透率将达到17%，2025年有望进一步提升。手机品牌厂商纷纷加大AI功能布局，苹果Apple Intelligence逐步升级、安卓厂商AI大模型全面落地，AI正从“卖点”变成“标配”，驱动新一轮换机周期。
表：2024年前三季度全球前五大手机厂商出货量| 排名 | 厂商 | 出货量（万台） | 市场份额 |
|---|
| 1 | 三星 | 5,750 | 19% |
| 2 | 苹果 | 5,450 | 18% |
| 3 | 小米 | 4,280 | 14% |
| 4 | OPPO | 2,860 | — |
| 5 | Vivo | 2,720 | — |
